Portal Analizy.pl podał, iż na koniec czerwca 2026 roku aktywa klientów niezależnych dystrybutorów funduszy wyniosły 19,2 mld zł, o ponad 1,9 mld zł więcej niż kwartał wcześniej – notując 43% wzrostu r/r oraz jeden z najmocniejszych wzrostów kwartalnych w historii zestawienia. Aktywa zainwestowane przez klientów CERES Dom Inwestycyjny na przestrzeni ostatnich 12 m-cy wzrosły o 55%.

Redakcja serwisu dodaje, że po wzroście o ponad 5,7 mld zł w ciągu dwunastu miesięcy niezależni dystrybutorzy coraz wyraźniej zaznaczają swoją obecność na polskim rynku funduszy, a pięć największych firm – w tym CERES DI – skupia już około 89% aktywów zestawienia. Jak poradziliśmy sobie w w drugim kwartale biznesowo oraz inwestycyjnie? Zapraszamy do lektury.

CERES z najwyższą dynamiką roczną w czwórce największych niezależnych dystrybutorów

II kwartał 2026 roku był dla CERES Domu Inwestycyjnego kolejnym okresem konsekwentnego wzrostu skali działalności, zarówno w obszarze aktywów powierzonych przez klientów, jak i dalszego rozwoju relacji z inwestorami. Na koniec czerwca aktywa klientów zainwestowane za naszym pośrednictwem w ramach usług doradztwa inwestycyjnego oraz asset management wyniosły prawie 7,16 mld zł, co oznacza wzrost o 3,3% kw/kw wobec blisko 6,93 mld zł na koniec I kwartału.

W funduszach (usłudze doradztwa inwestycyjnego) klienci CERES zgromadzili już prawie 1,8 mld zł, wobec 1,64 mld zł na koniec marca br. Oznacza to kwartalny wzrost o 151,8 mln zł, czyli 9,2% kw/kw. W ujęciu rocznym aktywa w funduszach wzrosły z 1,155 mld zł do 1,794 mld zł, a więc o 55,3% r/r i była to najwyższa dynamika wśród czterech największych niezależnych dystrybutorów na polskim rynku. Dynamika ta jest niższa niż po I kwartale, ale nadal pozostaje bardzo wysoka i potwierdza utrzymujące się tempo rozwoju spółki oraz rosnące zaufanie klientów do modelu doradztwa inwestycyjnego CERES.

Stabilnie rozwijał się również segment asset management, w którym aktywa wzrosły do 5,36 mld zł, wobec 5,29 mld zł na koniec poprzedniego kwartału. Łącznie w II kwartale aktywa powierzone CERES zwiększyły się o 227 mln zł. Jednocześnie liczba klientów aktywnie korzystających z naszych usług wzrosła do 1 153, co oznacza wzrost o blisko 30% w porównaniu z końcem II kwartału 2025 roku.

Michał Parkowski, Prezes Zarządu CERES Dom Inwestycyjny: II kwartał potwierdził, że rozwój CERES ma trwały i jakościowy charakter. Budujemy skalę przez wzrost aktywów, rozważny dobór oferty produktowej, ale przede wszystkim poprzez zaufanie, konsekwencję i odpowiedzialne doradztwo. Cieszy nas, że mimo wysokiej bazy z poprzednich okresów nadal rośniemy w bardzo solidnym tempie – zarówno pod względem aktywów, jak i liczby klientów. Dla nas równie ważne jest jednak to, aby wzrost biznesowy łączyć z inwestowaniem w przyszłość: w ludzi, kompetencje, narzędzia i młode talenty.

Nowości produktowe w ofercie CERES DI

W minionym kwartale nasi klienci wzięli udział w pierwszej emisji funduszu EQUES Franklin Lexington PE FIZ z ekspozycją na światowy rynek private equity, dotychczas niedostępnego w takiej skali dla inwestorów w Polsce. Ponadto poszerzyliśmy ofertę o SFIO EQUES Akcji Uniwersalny – aktywnie zarządzany subfundusz z elastyczną ekspozycją na cały polski rynek akcji oraz o dwa subfundusze luksemburskie: EQUES Debt Collection Funds – inwestujący w certyfikaty inwestycyjne funduszy wierzytelności: EQUES DEBITUM FIZ NFW oraz EQUES CREDITUM FIZ NFW, a także EQUES Polish Listed Private Companies Fund – subfundusz inwestujący w certyfikaty inwestycyjne EQUES Akcji Sektora Prywatnego FIZ.

Popularne rozwiązania inwestycyjne i inicjatywy edukacyjne

W II kwartale wśród funduszy otwartych największym zainteresowaniem naszych klientów cieszyły się rozwiązania akcyjne (z sektora nowych technologii oraz absolutnej stopy zwrotu) i surowcowe – w TOP5 były 4 takie fundusze zarządzane przez VIG / C-Quadrat TFI, Quercus TFI, Schroders oraz Generali Investments TFI. Stawkę uzupełnił fundusz dłużny Schrodersa. Wśród funduszy zamkniętych najchętniej wybierane były: nowy fundusz w naszej ofercie, wskazany wcześniej EQUES Franklin Lexington PE FIZ, fundusze wierzytelności oraz surowców i nieruchomości (Eques Investment TFI, Baltic Capital TFI).

W II kwartale grupa CERES kontynuowała również działania wykraczające poza bieżącą działalność biznesową. Wspieramy inicjatywy edukacyjne i rozwój młodych talentów – byliśmy partnerem gali stypendialnej Fundacji Our Future Foundation, wspierającej najzdolniejszych młodych ludzi z Polski w procesie przygotowania i aplikacji na najlepsze uczelnie świata. Równolegle wdrożyliśmy w spółce program staży dla dzieci rodzin biznesowych. Nasi eksperci brali także udział w cyklu edukacyjnym redakcji XYZ „Sztuka zarządzania majątkiem” o tematyce finansowej. Te aktywności to ważny element naszej filozofii działania, gdyż wierzymy, że odpowiedzialne inwestowanie oznacza nie tylko ochronę i pomnażanie kapitału, ale także inwestowanie w wiedzę, kompetencje i przyszłe pokolenia.

Komentarz rynkowy do II kwartału 2026

II kwartał przyniósł wyraźne odbicie indeksów akcyjnych, które było napędzane deeskalacją konfliktu na Bliskim Wschodzie oraz kwartalnymi wynikami finansowymi. Wiele rynków odnotowało wysokie dwucyfrowe stopy zwrotu, a liderami wzrostów stały się giełdy z największym udziałem spółek technologicznych. Najlepszym obszarem okazały się więc rynki wschodzące – tajwański TAIEX zanotował ponad 40% stopę zwrotu, a koreański KOSPI zyskał ponad 60%.

Wysoką zmiennością odznaczał się natomiast rynek długu. Wzrost obaw o mocne odbicie inflacji, a w rezultacie o możliwe podwyżki stóp procentowych doprowadziły do globalnych wzrostów rentowności. Ostatecznie, okazało się jednak, iż podejście inwestorów stało się bardziej jastrzębie niż samych bankierów centralnych. Najlepiej poradziły sobie papiery dłużne z rynków wschodzących, w tym z Polski – rentowność krajowych 10-latków wzrosła bowiem najpierw do ponad 6%, by zakończyć czerwiec o ponad 70 pkt bazowych poniżej kwartalnego maksimum.

Marcin Ciesielski, Członek Zarządu Ceres DI: Konsekwentna realizacja strategii inwestycyjnych, skuteczna alokacja aktywów i selekcja funduszy oraz aktywne zarządzanie ryzykiem w zmiennym otoczeniu rynkowym dostarczyły w ubiegłym kwartale naszym klientom solidnych wyników. Wszystkie nasze portfele modelowe w doradztwie inwestycyjnym osiągnęły w II kw br. dodatnie stopy zwrotu: strategia konserwatywna +3,3%, strategia umiarkowana +7,11%, strategia dynamiczna +10,15%, strategia agresywna +15,13%, strategia umiarkowana w EUR i USD odpowiednio + 5,99% i 6,41%, a strategia płynnościowa dla firm (skoncentrowana w 100% na krótkoterminowym długu skarbowym) +2,14%. Wyniki naszych strategii w dłuższym terminie także potwierdzają słuszność przyjętych założeń.

Zapraszamy do lektury całego artykułu Analizy.pl ➡️ Aktywa funduszy u niezależnych dystrybutorów przekroczyły 19,2 mld zł

Dziękujemy wszystkim naszym Klientom za zaufanie, a partnerom biznesowym oraz całemu zespołowi CERES za zaangażowanie i współtworzenie tego wyniku.

Zespół CERES DI